Уолтер Уайт, скромный и подавленный школьный учитель химии из Альбукерке, получает страшный диагноз — неоперабельный рак лёгких. Осознавая, что его смерть оставит беременную жену и сына-подростка без средств к существованию, Уолтер в отчаянии ищет способ быстро раздобыть крупную сумму денег. Его взгляд падает на криминальный мир метамфетамина, где ценятся его блестящие знания в химии. Неожиданным и нежеланным союзником становится его бывший неудачливый ученик, Джесси Пинкман — мелкий уличный дилер, которого когда-то выгнал из школы сам Уолтер. Джесси, только что потерявший напарника и лабораторию после полицейского рейда, оказывается тем самым слабым звеном, через которое тихий учитель может проникнуть в опасный наркобизнес.
Их странный и вынужденный альянс порождает бурю. С одной стороны — смертельная болезнь, давящая на Уолтера, и страх перед нищетой для семьи. С другой — хаотичный, импульсивный и глубоко погружённый в уличную жизнь Джесси, который становится проводником Уолтера в тёмный мир, но и его главной уязвимостью. Вместе они создают наркотик невиданной чистоты, что мгновенно привлекает внимание как жадных до прибыли криминальных авторитетов, так и неутомимых агентов УБН. Уолтеру предстоит не просто варить мет, а вести двойную жизнь, балансируя между ролью примерного семьянина и растущим тёмным альтер эго — Хайзенбергом, — чтобы успеть обеспечить близких, пока время не истекло.